Ось чому ви повинні думати двічі про те, що план повернення на основі доходів

Коли Амбер і Денні майстри закінчили юридичну школу та стоматологічну школу, вони мали майже $ 600,000 за програмою погашення кредиту на студенту між двома з них.

Янтарний Майстер, який закінчив школу на рік раніше, ніж її чоловік, зайняв посаду судового адвоката, який "був не величезним грошовим виробником", сказала вона. Магістр Денні закінчив стоматологічну школу в 2016 році і нещодавно розпочав свою першу роботу в якості стоматолога.

Хоча вони передбачають, що коли-небудь зароблятимуть набагато більше грошей, на сьогоднішній день вони лише починають свою кар'єру і користуються якомога більшою кількістю учасників концертів.

За допомогою консультанта вони розрахували всі свої можливості для погашення цього боргу. Вони вивчали декілька планів погашення заробітної плати, які є федеральними планами погашення кредитів зі студентами, що дозволило б подовжити термін їх погашення та зменшити їхні щомісячні платежі на основі їхніх доходів.

Менший щомісячний платіж означав би, що вони мають більше грошових коштів щомісяця. І той факт, що будь-який залишок на своїх позиках буде пробачений після 25 років виплат, безсумнівно, звучав як привабливий.

Але після того, як плановий студентський кредит Трейвіс Хорнсбі зрізав їх кількість, майстри зрозуміли, що платять 119 000 доларів у вигляді податків на цей пробачений борг. І завдяки інтересам вони заплатили б понад 1,3 мільйони доларів за 600 тисяч доларів.

Візьміть урок від цієї команди-чоловіка-дружини, які діляться своїм історією погашення кредиту зі студентами на своєму блозі Red Two Green, перш ніж спершу перейти до плану повернення студента на основі доходу. Коли ти дивишся на гору боргу прямо з коледжу, ці плани можуть звучати як неправда. Але насправді речі не такі чорні й білі.

Швидкий урок щодо планів погашення на основі доходів

Загалом, ці плани визначають ваш щомісячний платіж, переглядаючи ваш дискреційний дохід, розмір сім'ї та інші фактори. Вони зазвичай скидають ваш щомісячний платіж на 10% -20% від вашого дискреційного прибутку. За словами Білого дому Обами, вони призначені для людей, які мають велика сума боргу в порівнянні з їхнім доходом.

"Як правило, кожен, кому доведеться їсти рис і боби, щоб погасити свій студентський борг у повному обсязі протягом 10 років, можливо, потрібно використовувати варіанти погашення на основі доходів", - сказав Хорнсбі.

Ці плани дають вам більше часу на погашення ваших кредитів. За стандартним планом погашення ви будете погасити свої кредити через 10 років. Під планом погашення заробітної плати Ви будете здійснювати платежі від 20 до 25 років, після чого кредитор пробачить будь-який залишок залишку.

Що більший термін погашення означає ви будете платити більше інтересу ніж ви, якщо ви заплатили б раніше. Але справжній дзюрн приходить, коли ваш залишок балансу пробачається через 20 або 25 років.

Відповідно до чинного податкового кодексу ви будете зобов'язані податками на суму пробаченого боргу в тому році, коли кредитор його пробачив, за даними IRS. Це на додаток до будь-яких інших податків, які ви платите за звичайний рік. IRS трактує відмову від погашення чи скасування боргу, як і будь-який інший дохід, тому на нього поширюються однакові податкові ставки.

"Плани, що ґрунтуються на доходах, є доступним варіантом, але це може бути не найкращим довгостроковим терміном", - сказала Сарра Гамільтон, керівник консультацій зі студентського кредиту "Take Charge America", некомерційна організація з надання кредитних послуг.

Як ви можете уникнути податків на прощеного боргу

Існує одне виключення з цього правила, згідно з IRS. Якщо ваш борг продається або скасовано як частина програми, яка вимагає від вас роботи протягом певного періоду часу або для певного типу роботодавця, вам не потрібно повідомляти про це як дохід.

Ці програми існують для вчителів, які працюють у школах з низьким рівнем доходу, лікарі, які працюють у певній географічній області або в певній галузі, та медсестри, які працюють у спеціальних закладах, серед іншого.

Ви також можете уникнути сплати податку на прибуток за будь-яким пробаченим боргом, працюючи в неприбутковій організації або урядовій установі протягом 10 років за програмою федеральної державної служби прощення позики.

Що ще можна зробити, щоб уникнути сплати податку на прибуток від пробаченої заборгованості за студентським кредитом від 20 до 25 років? Лобійте своїх виборних посадових осіб змінити податковий кодекс та створити виняток для боргу, виплаченого за планами погашення на основі доходів.

Тим часом, мабуть, слід пам'ятати про наближення податкової накладної і почати заощаджувати якомога швидше, за словами Райана Фраіліча, фінансового тренера та планувальника, який керує Deliberate Finances.

"Я б робив клієнтів величезним серйозним обслуговуванням, якщо я сказав їм, щоб не турбуватися про це, не планувати, а потім закони залишаються незмінними, або закони стають набагато менш сприятливими для позичальників, і вони призводять до величезного що вони не планували ", - сказав Фрейліч. "Якщо вони планують і не платять, то чудово, тепер у вас є купа заощаджень, щоб з'ясувати, з чим займатися".

Що б ти не робив, не робіть за замовчуванням

Звичайно, ви завжди можете сплатити свій борг швидше, щоб заплатити менше відсотків і уникати податку на прибуток за будь-якими пробаченими боргами. Ось що Amber і Danny Masters вирішили зробити.

Вони зарахували до плану погашення заробітної плати, що зменшило їхні мінімальні щомісячні платежі з майже 7000 доларів на місяць до 0 доларів на місяць.Це спричинило певний тиск у молодої пари, яка не мала турбуватися про невиконання своїх позик, оскільки вони не могли здійснити масові стандартні платежі.

Майстри вирішили взяти участь у програмі REPAYE, оскільки мали вищу освіту та отримали 50% відсоткову суму, якщо їх щомісячний платіж не покривав відсотки, накопичені в цьому місяці. Вони очікують, що їхній щомісячний платіж підвищиться, коли вони повторно передадуть свої фінансові дані в REPAYE цього року, тому що Денні Майстри нещодавно отримали свою першу роботу в якості стоматолога, що збільшило їхні доходи.

Як тільки Денні Мастерс почав працювати, пара почала робити агресивні платежі. Вони врешті-решт планують рефінансувати свої борги через приватного кредитора.

Сьогодні пара нараховує приблизно 8000 доларів США на місяць, щоб збільшити їх до 12 000 доларів на місяць у майбутньому. Бурштинові майстри працюють над тим, щоб скласти екзамен з бару в Оклахомі, де пара недавно переїхала, тому вона сподівається на скорочення зарплати. Вони також сподіваються збільшити свої доходи з різних концертів.

Якщо вам доведеться вибирати дефолт за кредитами та підписати платіж на отримання доходу, експерти кажуть, що ви повинні вибрати останній. Навіть якщо ви здійснюєте невеликі щомісячні платежі за планом, ці платежі все ще підвищують ваш кредитний рахунок.

"Для тих, хто турбується про податкове зобов'язання, вони дійсно повинні змінити свою точку зору", - сказав Джошуа Коен, адвокат на базі Східного узбережжя, який спеціалізується на студентських кредитах. "Не турбуйтеся про те, що станеться через 20-25 років, коли справжнє питання зараз залишається невиконаним. Якщо (повернення на основі доходу) є єдиним доступним планом платежів, візьміть його. Турбота про податкову проблему, коли наближається до прощення. На сьогоднішній день вижити ".

Незалежно від того, Amber Masters сказав, що важливо залишатись терплячими та прихильними до погашення заборгованості коледжу. З часом і невеликим дослідженням, ви зможете це зробити, незалежно від того, який план погашення ви виберете.

"Ваш борг за студентським кредитом не контролює вас, ви контролюєте це", сказав Amber Masters. "Студентські позики можуть зайняти трохи часу, щоб погасити. Легко перевантажитись завданням сплатити свої кредити, але ви просто повинні продовжувати робити платежі, робити все можливе, щоб внести додаткові платежі, і зберегти свою ціль на очах, і в кінці кінців ви зможете дістати туди ".

Ваш Turn: як ви сплачуєте свої студентські позики?

Сара Кута є освітнім репортером в Боулдері, штат Колорадо, з прагненням провести вихідні дні, реконструкцію меблів та хороші угоди. Знайдіть її в Twitter: @ Саракута.