Розуміння 1099-C заборгованості за вашим студентським кредитом

Пробачай Скасувати Скидання

Всі ці слова говорять про чистий шифер. Просячи прощення від когось, ви можете відпустити свою провину. Або, коли ви скасуєте замовлення, ви отримуєте відшкодування. Щоб виконати зобов'язання, ви звільняєтесь від нього.

Цілком природно вірити в те, що пробачення зі студентським кредитом працює так само.

Отже, коли ви отримаєте відмову від студента, ви можете відсвяткувати, вважаючи, що це закінчено. Вам більше не доведеться думати про ці позики. Правильно? І тоді ви отримуєте 1099-C поштою.

Що таке 1099-C? Це податковий документ, який описує, якою мірою ваша заборгованість була прощена, щоб ви могли повідомити про це за свої податки. Подібно до W-2, ви та IRS отримуватимете 1099-C поштою за рік, у якому ваша заборгованість була скасована.

Виявляється, що більшість боргів, які простяться, потім оподатковуються як доходи. По суті, і занадто простими словами ви сплачуєте за прощення, яке ви отримуєте.

Коли Ви сплачуєте податки за пробачений студентський кредитний борг?

Існує кілька способів отримати від вас федеральні студентські позики, і всі вони доступні у випадку, якщо ви не можете їх оплатити. На жаль, дуже мало хто з них звільняється від податку на прибуток.

Лише програми, які вимагають, щоб заявники працювали на державній службі або в надзвичайно важливих сферах, як вчителі, адвокати чи медичні працівники, пропонують безплатну допомогу. Це включає в себе прощення народних позик за позикою, а також виплату позики для вчителів та програму погашення позики від Національної служби охорони здоров'я. Є багато державних програм, які надають подібне прощення студента. Перевірте ці програми спеціально.

Всі інші програми прощення, включаючи прощення для тих, хто зазнає закритого навчального закладу, постійної втрати працездатності чи смерті, надають допомогу, яка буде оподаткована як дохід.

Як тільки ви отримаєте прощення, протягом наступного податкового сезону ви отримаєте 1099-C поштою.

Як прощення буде впливати на мої податки?

1099-C повідомить про те, скільки було прощано студентським боргом. Спочатку перевірте цю суму на свої записи. Якщо це не так, зв'яжіться з кредитором, контактна інформація якої буде надана у формі.

У бланку, в коробці 2 наведена сума заборгованості - це потрібно ввести в рядку "Інший дохід" у формі податку 1040. Ця сума буде суттєво додана до вашого скоригованого валового доходу за податками і буде оподатковуватись як дохід. Федеральний уряд вважає будь-який скасований борг як одноразову суму грошових надходжень, наданих вам для погашення решти боргів.

Що це означає? Коротше кажучи, ви будете платити податки на більше доходу, ніж ви заробили в заробітній платі.

Залежно від виписаної суми, що додатковий "дохід" може підштовхнути вас до наступної податкової шкали, збільшивши відсоток, який ви сплачуєте податками не тільки на погашений борг, але і на ваш звичайний дохід. Крім того, цей додатковий дохід може позбавити вас претензій на деякі відрахування та кредити, які зазвичай знижують ваш податковий тягар.

Що робити, якщо я не можу заплатити ці додаткові податки?

Якщо ви подали заявку на прощення студентом, оскільки ви не змогли погасити кредит, імовірно, ви не зможете сплатити податки за боргами, які було прощено. Як правило, IRS планує одразу одержувати ці податки.

Однак, якщо ви не можете дозволити собі це зробити, ви можете подати запит на оплату в розстрочку, подібну до виплат по кредитах з відсотками. На відміну від федеральних студентських позик, у вас не буде багато варіантів, щоб зменшити або затримати здійснення платежів до IRS. Тим не менш, ваші платежі підуть на баланс набагато нижчі, ніж ви були відповідальні, перш ніж ви отримали прощення, так що ви не будете на гачку так довго.

Хоча ви можете уникнути сплати цих додаткових податків, не повідомивши про вашу пробачену суму, якщо ви можете довести неплатоспроможність, це не рішення, на яке слід розраховувати. Якщо ви хочете побачити, чи це можливо, заповніть таблицю про банкрутство, надану IRS.

Найкраще рішення, якщо у вас є час, - підготувати податковий тягар від прощення студента. Це найпростіше, якщо ви перебуваєте на довгостроковому плані, який закінчується прощенням, наприклад, одним з декількох планів повернення заробітної плати (IDR).

Як підготуватися до збільшеного податкового законопроекту

Якщо у вас є якийсь час, перш ніж ви сподіваєтесь, що ваші позики прощені, є кілька речей, які ви можете зробити, щоб підготуватися до податкового тягаря.

Зберегти до покриття податків

Ви можете спрогнозувати, скільки з вашого боргу буде пробачено за допомогою цього калькулятора. Якщо ви знаєте цю цифру, ви можете обчислити, скільки ви плануєте заплатити податками, і почніть відкладати гроші на це. Якщо ви можете, спробуйте заощадити більше, ніж ви плануєте заплатити.

Таким чином, якщо ви в кінцевому підсумку заробити більше, ніж ви оцінили, ви будете готові - або, якщо ви накопичили більше, ніж вам потрібно, то ви вже готові до наступного вашого пріоритету збереження.

Мінімізувати податковий баланс

Якщо Ви здійснюєте платежі в РДЕ, ці платежі часто не покривають відсотки. І хоча за певних обставин цей інтерес лише капіталізує, він все одно буде пробачений разом з головним у кінці строку IDR. Це додаткове прощення призводить до збільшення податкового тягаря. Якщо ви хочете, спробуйте зробити платежі достатньо великими, щоб покрити інтерес.

Якщо ви щомісяця сплачуєте проценти, зверніть увагу на те, що, коли ви отримаєте прощення, з вас буде стягнуто менше податку на прибуток, ви будете платити більше за ваш кредит у цілому. Деякі експерти кажуть, що це не найкраща стратегія, тому що якщо ви сплачуватимете відсотки, як ви йдете, ви сплачуєте 100% цього інтересу.

Але якщо ви платите лише мінімальну суму заборгованості за вашою позикою, ви ніколи не будете платити 100% від нарахованих відсотків, оскільки сума, яку ви сплачуєте з податку на прибуток, буде лише відсотком від нарахованих відсотків.

Тому, розгляньте свою ситуацію, перш ніж приймати рішення про те, яку стратегію слід дотримуватися. Якщо вам потрібне менш податкове навантаження, сплачуйте відсотки, як тільки ви йдете; Крім того, якщо ви хочете в будь-який час переключати платіжні платежі, це спричинить використання великих літер, тож тим менше нарахованих процентів, тим менше ваш баланс збільшуватиметься.

Якщо ви краще платити менше в цілому, і ви не очікуєте переключення планів платежів, нехай проценти нараховуються і сплачують податок на прибуток пізніше; це тверда стратегія, якщо ви також плануєте заощадити достатньо грошей для покриття податкового тягаря.

Уникайте процентної капіталізації

Якщо ви не можете збільшити свої платежі, щоб покривати відсотки - і навіть якщо ви зможете - переконайтеся, що ви повторно підтвердите свій платіж на своєчасному або ранньому році. Ваші накопичені відсотки виграють, коли ваші кредити переключаються між планами погашення, що станеться, якщо ви не пройдете щорічну повторну сертифікацію, і кредит повернеться до стандартного плану.

У будь-який час, коли ви заробляєте проценти, ваш баланс збільшується, що також збільшує суму процентів, яка нараховується.

Висновок

Це може бути як захоплююче, так і страшно, щоб отримати від вас студентські позики. Якщо вам дуже пощастить, щоб отримати безплатне прощення, вітаємо! Якщо ви стикаєтеся з податковими пробами, знову вітайте - але також, удачі. Ми сподіваємось, що у вас є час, щоб підготуватися до більшого податкового навантаження, і не здивуйтесь. Незалежно від того, який маршрут ви йдете, просто переконайтеся, що ви знаєте факти та дотримуєтеся плану.

Якщо ви не зовсім впевнені, з чого почати чи що робити, подумайте про наймання CFA, щоб допомогти вам у видачі ваших студентських позик. Ми рекомендуємо Студентський Планувальник Позики, щоб допомогти вам зібрати міцний фінансовий план для вашого боргу за студентським кредитом. Перевірити Студентський плановий кредит тут

Ви плануєте отримати прощення студента? Якщо так, чи думали ви про податкові наслідки ще?