Що потрібно для Twitter, щоб стати хорошим інвестиційним

IPO Twitter (NYSE: TWTR) вчора було все, що воно мало бути: гладким і непривабливим. Все, що чекало від спостерігачів IPO, відбулося, і не сталося нічого несподіваного. По суті, IPO сам по собі не міг бути кращим.

Але що стосується самого Twitter? Чи це навіть коштує 44,90 долара за акцію, яка закінчилася закриттям? Це дає оцінку понад 24 мільярдів доларів. Це варто? Зараз . . . немає.

Деякі страшні факти про Twitter

Твіттер зараз мене зачіпає в кількох ключових областях.

По-перше, вона за перші дев'ять місяців 2013 року втратила більше 133 мільйонів доларів. Це навіть не вигідна компанія, і цього ніколи не було. Це просто горіння через готівку. Подивіться на Facebook (NASDAQ: FB) - він мав приблизно 1 мільярд доларів, коли він був загальнодоступним. Звичайно, Twitter є маленькою компанією, але покажи мені трохи прибутку!

По-друге, Twitter ще лише одна п'ята частина розміру Facebook, і це в соціальному медіа-просторі. Так, користувачі Twitter швидко ростуть і збільшують дохід від реклами, але що станеться з цим місцем протягом трьох років? Чи матиме ще Щільність злітно-посадкової смуги для того, щоб запустити всі рекламні системи, які він хоче встановити, перш ніж його зростання сповільниться? Це складна частина роботи з соціальними медіа компаніями.

Що таке Twitter?

Я люблю Twitter як продукт. Якщо ви слідкуєте Інвестор коледжу, ви знаєте, що я твір і регулярно реагую на бесіди. Я перевіряю щебет кілька разів на день, і я віддаю перевагу новинам, ніж відвідувати новинні сайти. Я люблю той факт, що я можу прочитати його в Twitter першим.

Twitter також показав, що він знає, що робить, коли йдеться про публічну компанію. Він добре справив IPO, він найняв потрібних людей, щоб це відбулося, і він створив IPO таким чином, щоб мінімізувати період звільнення від періоду після блокування, заспокоюючи постійних інвесторів, що не буде величезного розпродажу пізніше

І Twitter має великий потенціал, коли мова йде про створення цільової рекламної системи. Вона вже має геолокацію в своїй системі. На його платформі є тонна знаменитостей та інших великих імен. Більшість великих брендів вже використовують Twitter. Це все хороше для компанії, яка прагне збільшити прибуток.

Великий "Якщо"

Скільки це може реально збільшити свій рекламний дохід? Це велике питання. Це середня цифра, коли справа доходить до соціальних мереж. Тривалість дзвінка в середньому становить близько шести секунд. Якщо ви компанія, яка збирається платити за спонсорську твіт, ваші гроші проходять довгий шлях, оскільки вартість реклами таким способом є дешевою. Це жорстко для Twitter.

Єдиними способами масштабування рекламної моделі Twitter є отримання більшої кількості користувачів або розробка системи, що робить рекламу більш ціннішою (тобто більш ціною), щоб Twitter могла збільшувати свої доходи. Розвиток користувачів відбувається, але не на тлі масштабу, що Twitter має стати міцно вигідною компанією.

Отже, інша частина рівняння збільшує значення, яке він отримує від реклами. Я не бачу ясного шляху до успіху з цим, і це великий "якщо", коли мова йде про інвестування в Twitter.

Які ваші думки в Twitter як інвестиції? Чи може Twitter ще швидше, ніж пізніше?